中國財富管理50人論壇于2022年12月23日至25日在北京舉行2022年會，主題為“經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展與中國特色金融發(fā)展之路”。中國銀保監(jiān)會國際咨詢委員會委員、中國工商銀行原行長楊凱生表示，新產(chǎn)業(yè)、新動能的發(fā)展對商業(yè)銀行的服務(wù)提出了新的要求。

    為什么這么說呢？因?yàn)楹蛡鹘y(tǒng)的重資產(chǎn)的企業(yè)、行業(yè)相比，以高端制造業(yè)、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)和高技術(shù)服務(wù)業(yè)為代表的新興產(chǎn)業(yè)的主體具有四個特點(diǎn)：一是資產(chǎn)運(yùn)營更趨于輕型化，過去重資產(chǎn)企業(yè)一般具有龐大的有形資產(chǎn)，而戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)往往是創(chuàng)新型的，會運(yùn)用更多人力資本，其他服務(wù)型行業(yè)也都具有這樣輕資產(chǎn)的特點(diǎn)。二是新興產(chǎn)業(yè)大多生產(chǎn)方式更趨于個性化，過去傳統(tǒng)重資產(chǎn)企業(yè)是講究大批量、標(biāo)準(zhǔn)化生產(chǎn)，它是講究規(guī)模經(jīng)濟(jì)的要求，過去我們一直認(rèn)為這是大工業(yè)生產(chǎn)的優(yōu)勢，而高端制造業(yè)、新興產(chǎn)業(yè)往往是以互聯(lián)網(wǎng)為基礎(chǔ)的智能化的、個性化的定制方式。三是組織方式更趨于小型化，傳統(tǒng)的重資產(chǎn)企業(yè)的生產(chǎn)方式屬于大規(guī)模的集中生產(chǎn)，甚至全球化的分工，而專精特新的企業(yè)和服務(wù)型企業(yè)更多是以中型、小微企業(yè)為主，組織方式呈現(xiàn)小型化、專業(yè)化或者說扁平化的特征。四是技術(shù)運(yùn)用更趨于網(wǎng)絡(luò)化，隨著服務(wù)一體化進(jìn)程加快和信息技術(shù)的逐步成熟，隨著所謂的互聯(lián)網(wǎng)+金融、供應(yīng)鏈+金融、生態(tài)+金融、產(chǎn)業(yè)+金融等等模式不斷涌現(xiàn)，高端制造業(yè)、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)已經(jīng)成為一邊連接生產(chǎn)端，一邊連接消費(fèi)端的所謂的中央處理器了，并且在更高緯度上，它打通了不同行業(yè)之間的壁壘，整合了不同產(chǎn)業(yè)的格局。

    新興產(chǎn)業(yè)和高技術(shù)服務(wù)業(yè)這四個方面的特點(diǎn)，給我國銀行業(yè)經(jīng)營管理提出了一系列新要求。當(dāng)然，這些新要求也就對商業(yè)銀行自身的經(jīng)營管理和下一步的發(fā)展提出了一系列新的挑戰(zhàn)。

    商業(yè)銀行在支持經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展方面面臨的主要挑戰(zhàn)。

    近幾年來，我國商業(yè)銀行持續(xù)提升自身的專業(yè)性，在支持經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展方面取得了顯著的成效，比如說到2022年三季度末，金融機(jī)構(gòu)表外幣貸款余額超過216萬，其中企業(yè)貸款余額超過137萬億，占比達(dá)到63％，應(yīng)該說中國銀行業(yè)在支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展，包括新興產(chǎn)業(yè)、高技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展發(fā)揮了重要作用。同時，我們也要看到商業(yè)銀行在支持經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展過程中也面臨著一些挑戰(zhàn)，特別是在支持新產(chǎn)業(yè)、新動能成長方面還存在著一些短板，短板表現(xiàn)在幾個不匹配方面：

    一是銀行服務(wù)體系、銀行自身的體系結(jié)構(gòu)和實(shí)體經(jīng)濟(jì)越來越多層次、多元化的需求不夠匹配。銀行組織體系除了大中型銀行外，這些年中小銀行的數(shù)量增加不少，但是區(qū)域性的金融機(jī)構(gòu)的結(jié)構(gòu)還是不盡合理，不少區(qū)域的金融機(jī)構(gòu)過度追求跨區(qū)域發(fā)展，在這過程中對金融供給和金融需求錯配，過度競爭和服務(wù)短缺的并存，這些問題的改進(jìn)和發(fā)揮的作用就顯得有限了。同時在自身規(guī)模迅速擴(kuò)張中，全面風(fēng)險管理又沒有能夠及時跟上，所以就釀成了區(qū)域性、地方性的問題，反過來又進(jìn)一步加劇了金融資源在地區(qū)間分配的不平衡。從業(yè)務(wù)定位看，我國各類商業(yè)銀行存在的問題就是沒有明顯核心的差異化業(yè)務(wù)，業(yè)務(wù)經(jīng)營同質(zhì)化現(xiàn)象非常嚴(yán)重。無論是大型、特大型、中型、小型商業(yè)銀行，都擁有從本幣業(yè)務(wù)到外幣業(yè)務(wù)，從零售業(yè)務(wù)到公司業(yè)務(wù)，從各類代理業(yè)務(wù)到自營業(yè)務(wù)等等，多元化的業(yè)務(wù)范圍。而從國際比較來看，即使像花旗、摩根大同全能型的國際化銀行，他們之間也有明顯的經(jīng)營差異化，服務(wù)的特長、主要的業(yè)務(wù)種類也是存在著差異的。從客戶定位看，我國各類商業(yè)銀行都是主要習(xí)慣于服務(wù)公司大客戶和個人高端客戶，這種客戶的類型的趨同既導(dǎo)致各銀行的非理性的競爭，削弱了銀行的風(fēng)險管控能力和盈利能力，也使得一般性的銀行服務(wù)顯得相對過剩，而差異化的特色性的銀行服務(wù)又顯得明顯不足，特別是對科技企業(yè)、小微企業(yè)的金融服務(wù)問題是存在短板的，經(jīng)常被人詬病的科技企業(yè)、小微企業(yè)融資難的問題，始終難以得到很好解決。當(dāng)然這方面原因很多，但是不得不說和銀行業(yè)務(wù)服務(wù)體系的趨同是有關(guān)系的。

    二是新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展特點(diǎn)和商業(yè)銀行傳統(tǒng)信貸的管理審批模式不夠匹配。商業(yè)銀行過去注重實(shí)物抵押的業(yè)務(wù)方式，和輕資產(chǎn)企業(yè)的融資需求契合存在一定難度。商業(yè)銀行在傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)增長模式中，從降低自身的成本，從防控風(fēng)險的要求考慮，基本形成了一套比較成熟的固有的抵押貸款的模式，不能說這種模式是不對的，在傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行體制下它的形成是有歷史原因的，而且是有它的必然性、合理性的。但是對于高新技術(shù)，對于服務(wù)型企業(yè)，對于小微等新興主體說，專利技術(shù)、知識產(chǎn)權(quán)等軟的無形資產(chǎn)的價值比較高，而硬的固定資產(chǎn)占比相對比較少，但是這些無形資產(chǎn)的認(rèn)定，無形資產(chǎn)的估值難度都比較大。所以銀行如果還簡單根據(jù)這些來發(fā)放抵質(zhì)押貸款難度就比較大了。而在信用擔(dān)保方面，政府在擔(dān)保結(jié)構(gòu)設(shè)立和管理，在擔(dān)保損失的補(bǔ)償機(jī)制和風(fēng)險管控方面的支持力度還有待于進(jìn)一步加強(qiáng)。

    上述這些問題，這些年來都有不同程度的改善。但是應(yīng)該承認(rèn)，在一定程度上這些問題仍然還制約著商業(yè)銀行對一批高新技術(shù)、一批服務(wù)型企業(yè)、一批小微企業(yè)提供金融服務(wù)的能力。

    銀行信貸資金的供給能力和實(shí)體經(jīng)濟(jì)的需求量難以匹配。這不是說銀行資金不夠的概念，它更重要在質(zhì)量資產(chǎn)方面，受疫情沖擊，經(jīng)濟(jì)下行壓力加大因素的影響，我國商業(yè)銀行資產(chǎn)質(zhì)量壓力是有所加大的，不良貸款余額是上升的。2022年三季度末，商業(yè)銀行不良貸款余額比去年年末增加了不少的。當(dāng)然了，這和貸款總余額的迅速增加也是有關(guān)的，只看不良貸款額的增加反映問題也不一定全面，更重要可以看不良率或者說還看我們自身不良資產(chǎn)的抵補(bǔ)和消化的能力。說到抵補(bǔ)和消化能力，就可以看到我國商業(yè)銀行還是面臨比較大的資本補(bǔ)充的壓力，資本補(bǔ)充如果不及時，或者資本補(bǔ)充的能力受到制約的話，它對銀行進(jìn)一步擴(kuò)大信貸投放能力是有影響的。